近期光伏建筑一體化等光伏概念股集體爆發(fā)，多股收獲漲停引發(fā)關注。消息面上，近日，國家能源局綜合司下發(fā)《關于報送整縣（市、區(qū)）屋頂分布式光伏開發(fā)試點方案的通知》（以下簡稱《通知》），推進屋頂分布式光伏建設。
記者觀察到，今年以來成本上漲給光伏產(chǎn)業(yè)的發(fā)展帶來了一定壓力。但數(shù)據(jù)顯示，在過去的二十年中，太陽能光伏發(fā)電成本已經(jīng)下降了90％，市場普遍認為，BIPV（光伏建筑一體化）行業(yè)有望進入放量增長階段，市場空間或超萬億元。
政策影響引爆光伏板塊，多只個股漲勢明顯
《通知》指出，我國建筑屋頂資源豐富、分布廣泛，開發(fā)建設屋頂分布式光伏潛力巨大。
受相關政策利好刺激，近期光伏建筑一體化、HIT電池、裝配建筑、太陽能等光伏概念股集體爆發(fā)。其中，光伏建筑一體化板塊在過去一周大漲15.86%，板塊內個股掀起漲停潮，其中，漢嘉設計、秀強股份、啟迪設計、華自科技、嘉寓股份等多股獲20%漲停，其中，森特股份更是從6月22日至25日收獲四連板，啟迪設計、拓日新能同樣收獲兩連板。
從個股數(shù)據(jù)來看，在過去一周內，森特股份漲幅達49.9%，秀強股份大漲40.90%，漢嘉設計漲28.52%，清源股份漲23.75%，瑞和股份漲23.63%。此外，光伏概念中的千億大白馬也出現(xiàn)上漲，其中，隆基股份在過去一周漲13.50%，市值超4600億元。
機構預測光伏發(fā)電成本未來十年可能再下降
實現(xiàn)“2030年前碳達峰、2060年前碳中和”的目標，光伏建筑是建筑業(yè)減碳的重要路徑。根據(jù)國際研究機構伍德·麥肯齊最新的報告，在過去的二十年中，太陽能光伏發(fā)電成本已經(jīng)下降了90％，并且在未來十年內可能還會再下降15％至25％。根據(jù)國家統(tǒng)計局的數(shù)據(jù)，截至2020年底，全國并網(wǎng)光伏裝機容量253.43GW。
目前，市場上的光伏系統(tǒng)一般可分為集中式和分布式。集中式光伏電站，一般指的是集中建設大型光伏電站，發(fā)電直接并入公共電網(wǎng)，接入高壓輸電系統(tǒng)供給遠距離負荷。分布式光伏指的是在用戶場地附近建設的光伏發(fā)電設施，用戶自發(fā)自用、多余電量上網(wǎng)。記者了解到，BIPV是一種將太陽能發(fā)電設備集成到建筑和建材上的技術。相較于BAPV(現(xiàn)有建筑上安裝的光伏系統(tǒng)），BIPV更強調光伏和建筑的結合一體化，建材屬性更突出，其在建筑上的應用場景也更加豐富。
原料價格上漲帶來成本壓力
今年以來，受上游硅料短缺和價格上漲等因素的影響，光伏產(chǎn)業(yè)的發(fā)展面臨一定的成本壓力。其中，光伏行業(yè)必不可少的主要材料硅料目前出現(xiàn)缺口導致價格上漲。行業(yè)數(shù)據(jù)顯示，2021年全球多晶硅總產(chǎn)能約57萬噸，而下游硅片整體產(chǎn)能躍升至300GW，對應多晶硅需求78萬噸。據(jù)中國有色金屬工業(yè)協(xié)會硅業(yè)分會數(shù)據(jù)顯示，6月16日，國內單晶復投料成交均價為21.72萬元/噸，周環(huán)比漲幅為0.18%；單晶致密料成交均價為21.34萬元/噸，周環(huán)比漲幅為0.14%。意華股份通過互動平臺回應表示，鋼材的漲價會影響光伏支架業(yè)務的利潤，公司已完成產(chǎn)品價格上調。
對此，6月10日，中國光伏行業(yè)協(xié)會發(fā)布了《關于促進光伏行業(yè)健康可持續(xù)發(fā)展的呼吁》，呼吁建議全體會員和光伏企業(yè)自覺抵制對多晶硅、硅片產(chǎn)品的過度囤貨、哄抬物價行為，以及非自身生產(chǎn)經(jīng)營需求的投機行為。自覺抵制電池組件環(huán)節(jié)低價傾銷等惡意競爭的不當行為。
行業(yè)龍頭股價三個月漲幅超五成
在個股中，東方日升主要從事的業(yè)務包括太陽能電池片、組件、新材料、光伏電站等業(yè)務，近期在研究多款BIPV產(chǎn)品。
此外，清源股份今年3月在有關平臺回復稱，公司已于今年一季度研發(fā)出民用BIPV產(chǎn)品，預計于今年第三季度實現(xiàn)民用BIPV產(chǎn)品的銷售，同時公司正在加緊研發(fā)商用BIPV產(chǎn)品。
方大集團稱，公司目前已有BIPV、分布式太陽能光伏電站等產(chǎn)品和業(yè)務，并將依據(jù)國家有關光伏政策、市場等情況確定是否擴大光伏相關產(chǎn)業(yè)規(guī)模，滿足市場需求。
6月25日，隆基股份與國內建筑金屬圍護領域的龍頭企業(yè)森特股份正式簽署戰(zhàn)略合作協(xié)議，攜手進軍BIPV市場。值得注意的是，自3月25日以來，上周連續(xù)收獲四個漲停的光伏龍頭隆基股份漲幅已超過57%，而森特股份漲幅更是超過143%。
據(jù)了解，今年3月5日，隆基股份發(fā)布公告稱，擬以16.35億元作價收購森特股份27.25%股份，交易完成后，隆基股份成為森特股份的第二大股東。而隆基股份早在2019年6月就已經(jīng)開始建設旗下首座BIPV工廠，且于2020年8月7日發(fā)布了首款裝配式BIPV產(chǎn)品“隆頂”，主要面向工商業(yè)屋頂用戶。
BIPV規(guī)?；瘧檬袌鲩L期空間有望達萬億級別
浙商證券指出，硅料供需失衡、價格高是目前光伏行業(yè)一大痛點。對于未來硅料行業(yè)的發(fā)展，浙商證券提醒稱，在目前硅料價格高漲，行業(yè)企業(yè)接連漲價的背景之下，需要防范光伏產(chǎn)品或技術快速迭代和產(chǎn)能擴張競爭格局惡化的風險。
興業(yè)證券則認為，結合多因素判斷，光伏上游原材料價格歷史性大頂已經(jīng)鑄就，雖因需求旺盛，短期未必會出現(xiàn)明顯跌幅，但上漲可能性已經(jīng)很小，本輪價格上漲，預期推動是關鍵力量之一，當前政策和行業(yè)基本面已經(jīng)不再支持預期繼續(xù)上調。
根據(jù)國家統(tǒng)計局數(shù)據(jù)和中國建筑科學研究院測算，我國目前既有建筑面積約800億平方米，同時目前市場上每年新增近一億平方米的采光瓦屋頂面積，一旦走向規(guī)?；瘧?，BIPV將是一個近萬億元的市場。
據(jù)天風證券測算，BIPV市場2020-2025年的復合增長率為82.8%，行業(yè)處于快速擴容階段。產(chǎn)業(yè)鏈角度看，建筑渠道重要性凸顯，建材的光伏玻璃、防水等材料需求增加，龍頭具備先發(fā)優(yōu)勢，建議關注光伏玻璃、屋頂圍護、幕墻及防水等相關環(huán)節(jié)的龍頭公司。